בהמשך למגמה שנרשמה אשתקד, הגאות החריגה בשווקים הפיננסים בעולם, לצד סביבת ריביות שנותרו גבוהות – דחפו את אפיק ההשקעה הפנסיוני לרשום את אחת השנים הטובות ביותר בעשורים האחרונים. קרנות הפנסיה החדשות, המהוות את המאסה העיקרית באפיק הפנסיוני, מנהלות כיום כ־900 מיליארד שקל מחסכונות הציבור באפיק הסולידי, שבשנתיים האחרונות הציג תשואות גבוהות באופן חריג לממוצע הענף ובראיה רחבה יותר של חמש שנים, רשם תנודתיות חריגה.
כך למשל, בסיכום שנת 2021 רשמו הקרנות החדשות תשואה ממוצעת של 15%, ואילו 2022 היתה שנת תיקון בה נרשמה תשואה שלילית של 3.5%. 2023 שוב היתה שנה של עליות בסיומה רשמו הקרנות תשואה ממוצעת של 9.8%. 2024 היתה טובה אף יותר עם תשואה שנתית ממוצעת של לא פחות מ־14.7%.
בית ההשקעות מיטב ממשיך לבסס את ההובלה בתחום הפנסיה, לאחר שגם השנה דורג במקום הראשון מבין כל הקרנות שנבחנו. בסיכום כלל הביצועים של קרנות הפנסיה החדשות, במגוון המסלולים שנבחנו (תלויי מסלול, כללי, מנייתי ואג״ח) – דורג השנה מיטב במקום הראשון עם הציון המשוקלל הגבוה ביותר (93.3). חברת הביטוח הפניקס הצטיינה גם כן ודורגה שנייה עם ציון משוקלל של 91.6 ולאחריה מנורה־מבטחים שסיימה שלישית מבין כלל הגופים שנבחנו בדירוג.
במסלול הכללי השנה רשמה קרן הפנסיה של מגדל את הביצועים הטובים ביותר – הן מבחינת ביצועי התשואות (שלוש שנים אחרונות וחמש שנים אחרונות במצטבר) והן מבחינת מדדי הסיכון והיעילות. מיד אחריה דורגה קרן הפנסיה הכללית של מנורה־מבטחים – בה מנוהלים נכסים בהיקף כולל של יותר מ־100 מיליארד שקל – כמעט כפול מהיקף הנכסים המנוהלים ביתר הקרנות במסלול ושליש מסך הנכסים הכולל.
במסלול ההשקעה עד גיל 50 דורגה קרן הפנסיה של הפניקס במקום הראשון, עם הביצועים הטובים ביותר. הקרן השיגה תשואות גבוהות בהרבה יחסית למתחרות – בשנה האחרונה (16.6%), בשלוש השנים האחרונות (23.5%) ובחמש השנים האחרונות (55%), זאת לצד מדדי יעילות וסיכון טובים יותר.
מיד אחריה, במקום השני, דורגה במסלול לבני 50 ומטה קרן הפנסיה של בית ההשקעות מיטב – אשר דורג במקום הראשון ביתר המסלולים (לבני 50 עד 60 ולבני 60 ומעלה) ובמקום הראשון בדירוג הכללי של אפיק הפנסיה.
במסלול ההשקעה 50־60 זכתה קרן הפנסיה של מיטב לציון המשוקלל הגבוה ביותר (95.7) בעיקר בזכות התשואה היפה שהשיגה בחמש השנים האחרונות במצטבר (53%). צמוד אליה במקום השני דורגה קרן הפנסיה של הפניקס שבלטה גם השנה בתשואה הטובה ביותר בשנה האחרונה ובשלוש השנים האחרונות.
במסלול לבני 60 ומעלה דורגה כאמור ראשונה קרן הפנסיה של מיטב (ציון משוקלל של 97.4) בזכות התשואות העודפות שהשיגה בהשוואה למתחרים בשנה האחרונה (11.3%) ובשלוש השנים האחרונות (18.2%).
בקרנות הפנסיה במסלול המניות והאג״ח, שם מנוהלים סכומים צנועים יותר מאלו המנוהלים במסלולים הכלליים ותלויי הגיל, דורגו במקום הראשון קרנות הפנסיה של חברת הביטוח מגדל (במסלול המנייתי) ושל מנורה־מבטחים (במסלול האג״ח והאשראי). הקרנות החדשות של מגדל במסלול המנייתי דורגו בפסגה בזכות עקביות התשואות העודפות שרשמו שנה אחר שנה בחמש השנים האחרונות בהשוואה לממוצע במסלול. קרן הפנסיה במסלול האג״ח והאשראי של הפניקס רשמה את התשואות הטובות ביותר בשנה האחרונה, בשלוש השנים האחרונות ובחמש השנים האחרונות.
